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Em 1º de julho, segundo notícias do mercado, as empresas recentemente listadas na Nasdaq arrecadaram um total de 129,3 bilhões de dólares no primeiro semestre de 2026.

Segundo o analista da CryptoQuant, Darkfost, a taxa líquida de oferta do Bitcoin permaneceu em território negativo por uma semana consecutiva, tendo recentemente caído para -0.075, acionando um sinal de compra. Este indicador é baseado no estado de lucro e perda das saídas de transações não gastas (UTXO) e é utilizado para avaliar o nível de lucro ou prejuízo do fornecimento total do mercado. Darkfost acredita que esse sinal representa uma fase de maior valor de alocação para o mercado de Bitcoin, sendo que a última vez que essa situação ocorreu foi no final de 2022. Darkfost ressalta que esse indicador não é projetado especificamente para identificar topos ou fundos; atualmente, vários indicadores mostram que a força dos vendedores está se esgotando, mas ainda é necessário observar se a demanda irá se recuperar de forma significativa.

⑴ A taxa geral garantida overnight (GC) abriu em 3,69%, caindo 1 ponto-base em relação ao dia anterior, e ficando 3 pontos-base acima da média de abertura dos últimos 10 dias, indicando que o mercado de recompra começou bem sustentado. ⑵ Após o fechamento do final de trimestre, parte do dinheiro migrou do mercado overnight para ativos de maior risco, mas o feriado de sexta-feira nos EUA e o sentimento de aversão ao risco causado pela situação no Oriente Médio limitaram o espaço para alta das taxas, sendo esperado que hoje a taxa GC oscile entre 3,69% e 3,64%. ⑶ A partir da próxima terça-feira, a liquidação dos leilões de títulos do Tesouro dos EUA acarretará uma saída de US$ 17 bilhões, e o Tesouro já planejou aumentar a emissão de títulos de curto prazo, de modo que todo o mês de julho enfrentará uma pressão contínua de saída de capital, com o risco de alta das taxas se acentuando significativamente. ⑷ No mercado secundário, o rendimento dos títulos de 10 anos está 9 pontos-base abaixo da taxa GC, indicando certa base para posições vendidas, enquanto o prêmio dos títulos de 20 anos permanece estável em 9 pontos-base, mostrando que as taxas de longo prazo já começaram a refletir a sensibilidade ao aperto de liquidez. ⑸ Os futuros dos Fed Funds indicam uma probabilidade de 64% de que a reunião do Federal Reserve em julho mantenha as taxas inalteradas, mas atualmente as taxas forward de recompra de 1, 2 e 3 meses estão em 3,743%, 3,791% e 3,817%, respectivamente, todas entre 11,3 e 18,7 pontos-base acima da média de 10 dias da taxa SOFR, de 3,63%. ⑹ No mercado de swaps de taxa de juros de curto prazo (OIS de prazo 0x3), a cotação está em 3,724%, mais alta do que no dia anterior. Essa precificação embute uma probabilidade de 38% para uma alta de 25 pontos-base nos próximos 90 dias, indicando que as expectativas de aperto monetário foram reforçadas no mercado. ⑺ Apesar da recente queda nos preços do petróleo, os contratos futuros de SOFR com vencimentos mais longos (contratos vermelho, verde e azul) ainda recuaram entre 4 e 4,5 pontos-base, refletindo que as preocupações com o custo de capital em prazos mais longos não diminuíram, mesmo com a volatilidade dos ativos de risco.