OI-Limit

Die Plattform setzt Positionslimits auf zwei Arten durch: Zum einen durch eine absolute Positionsgröße, die einen festgelegten Nominalwert nicht überschreiten darf, und zum anderen durch eine relative Positionsgröße, die einen definierten Anteil am Open Interest (OI) der Plattform nicht übersteigen darf. Wird das OI-Limit erreicht, sind nur noch Order-Stornierungen und „Nur-Reduzieren“-Operationen zulässig.

Für eine einzelne Nutzer-ID werden die Haupt- und Unterkonten getrennt berechnet. Ein Risikokontroll-Limit in Bezug auf die Open Interest (OI) wird ausgelöst, wenn die Gesamtpositionsgröße den höheren der folgenden Werte überschreitet: den Schwellenwert für den Nominalwert von Futures-Positionen für diese Nutzer-ID oder die Plattform-OI × 0,5 × den anteiligen Schwellenwert für Futures-Positionen. Da die Plattform-OI auf bilateralen Berechnungen basiert (Long + Short), das Limit jedoch unilateral angewendet wird, kommt ein Multiplikator von 0,5 zum Einsatz.

Für einen einzelnen Nutzer werden die Haupt- und Unterkonten aggregiert berechnet. Ein Risikokontroll-Limit in Bezug auf die Open Interest (OI) wird ausgelöst, wenn die Gesamtpositionsgröße den höheren der folgenden Werte überschreitet: den Schwellenwert für den Nominalwert von Futures-Positionen über das Hauptkonto und alle Unterkonten hinweg oder die Plattform-OI × 0,5 × den anteiligen Schwellenwert für Futures-Positionen. In solchen Fällen wird sowohl für das Hauptkonto als auch die Unterkonten das OI-Risikokontroll-Limit ausgelöst.

Hinweis: Die Gesamtpositionsgröße wird für Long- sowie Short-Positionen separat berechnet und umfasst sowohl aktuelle Positionen als auch offene Orders.

Beispiel:

Das Konto wird unter einer einzigen Nutzer-ID geführt und weist eine Long-Position von 10.000 USDT auf. Zudem sind eine Long-Order über 6.000 USDT sowie eine Short-Order über 3.000 USDT aktiv. Der Schwellenwert für den Nominalwert für diese Nutzer-ID liegt bei 15.000 USDT, während der anteilige Schwellenwert für Futures-Positionen bei 10 % festgelegt ist. Die OI-Größe der Plattform beträgt 200.000 USDT. Daher beläuft sich die gesamte Long-Position auf 10.000 + 6.000 = 16.000 USDT, was größer ist als max(15.000, 200.000 × 0,5 × 10 %). Die Long-Position löst das OI-Risikokontroll-Limit aus.

Ein einzelner Nutzer hat auf seinem Hauptkonto eine Long-Position von 18.000 USDT, während er auf einem Unterkonto eine weitere Long-Position von 15.000 USDT hält. Der Schwellenwert für den Nominalwert sämtlicher Konten liegt bei 30.000 USDT, während der anteilige Schwellenwert für Futures-Positionen bei 20 % festgelegt ist. Die OI-Größe (Long + Short) der Plattform beträgt 200.000 USDT. Daher beläuft sich die gesamte Long-Position auf 18.000 + 15.000 = 33.000 USDT, was größer ist als max(30.000, 200.000 × 0,5 × 20 %). Die Position löst das OI-Risikokontroll-Limit aus.